证券结算业务环节包括

Question

如题所述

Answer 1

证券结算业务环节主要包括交易准备、资金清算和证券交收三个环节。
交易准备环节是证券结算过程的开始，涉及到一系列的前置工作。首先，需要进行开户，包括在证券公司开立资金账户和在上海、深圳证券交易所开立股东账户。其次，需要进行资金存取，即投资者通过银证转账或银行柜台、电话银行、网上银行等方式将资金从自己的银行存折或卡中划转到证券公司的资金账户。接着，进行委托买卖，投资者可通过柜台、电话、电脑、自助终端等方式进行委托，以完成证券的买卖操作。
资金清算环节是证券结算的核心环节之一，涉及到资金的划转和清算。我国沪、深证券交易所对资金清算实行“净额交收、集中清算、资金记账、逐笔交收”的原则。净额交收是指每一个交易日结束后，中国结算公司根据交易所成交数据按“清算价格”对每笔买卖申报进行逐笔清算，得出证券商当日应收和应付资金净额，并由交易所将清算结果发送到各证券商清算席位，各证券商再据此与中国结算公司进行资金的交收。集中清算由中国结算公司集中在沪深分公司分别进行，其清算账户实行一级账户体系；资金记账是指中国结算公司对证券商的资金交收采取记账方式，同时沪深分公司根据各证券商清算交收结果在其清算账户中完成资金记增或记减，并记入当日清算交收平衡表，作为上交所和各证券商资金交收的依据。逐笔交收是指中国结算公司对证券商每一笔买卖申报进行对应资金逐笔交收。
证券交收环节是证券结算的最后一个环节，涉及到证券的交付和过户。在证券交收过程中，中国结算公司作为共同对手方，与证券公司之间完成证券和资金的交收，并记增或记减相应证券和资金。证券交收结果由中国结算公司发送至证券公司，供其向客户完成相关的资金和证券的交收处理。