投资公司作为资金的汇集者，其运作方式涉及对投资者权益的精细管理。当个人投资者将资金注入投资公司时，他们通过购买股份来拥有公司的一部分所有权，这部分所有权的大小由他们购买的份额决定。每个份额的价值，即净资产价值（NAV），是公司资产减去负债后，按份额分配的剩余价值。
净资产价值的计算公式基于资产总市值与已发行股份的比例。例如，如果一家共同基金管理着一个价值120,000,000美元的证券组合，它需要支付4,000,000美元的咨询费和1,000,000美元的运营成本，如租金、员工薪酬和杂费等。基金共有5,000,000个份额，那么净资产价值的计算如下：
净资产价值 = (资产市值 - 总运营费用) / 总份额数
在这个例子中，净资产价值为 (120,000,000美元 - (4,000,000美元 + 1,000,000美元)) / 5,000,000个份额 = (120,000,000美元 - 5,000,000美元) / 5,000,000个份额 = 115,000,000美元 / 5,000,000个份额 = 23美元/份额。
因此，投资公司的净资产价值不仅反映了投资者的权益，也是衡量其盈利能力的一个重要指标。
投资公司是一种金融中介机构，它将个人投资者的资金集中起来，投资于众多证券或其他资产之中。“集中资产”是证券投资公司背后的核心含义。在投资公司所建立起来的证券组合之中，每个投资者按照投资数额比例享有对资产组合的要求权。这些投资公司为小型投资者们提供了这样一种机制：他们可以组织起来，以获得大规模投资所带来的好处。